Jauno kredītu procentu likmes pieaug

Jauno kredītu procentu likmes Latvijā pēdējos mēnešos ir palielinājušās, un galvenais iemesls ir Euribor kāpums. Latvijas Bankas jaunākajā Makroekonomikas apskatā norādīts, ka finanšu tirgi ir koriģējuši gaidas par procentu likmju attīstību, paredzot, ka tuvākajā laikā aizņemšanās izmaksas saglabāsies augstākas, nekā iepriekš tika prognozēts. Tādēļ arī jaunajiem aizdevumiem piemērotās procentu likmes ir pieaugušas - no aptuveni 4,5% 2025. gada nogalē līdz gandrīz 5% šā gada aprīlī.

Visizteiktāk šīs pārmaiņas izjūt iedzīvotāji, kuri plāno iegādāties mājokli. Mājokļu kredītu procentu likmes atkal pārsniegušas 4% robežu, kas nozīmē lielākus ikmēneša maksājumus jaunajiem aizņēmējiem. Vienlaikus situāciju daļēji līdzsvaro sīvā konkurence starp bankām. Kredītiestādes turpina piedāvāt salīdzinoši zemākas pievienotās procentu likmes nekā pirms dažiem gadiem, tādējādi mazinot Euribor pieauguma ietekmi uz aizņēmēju izmaksām.

Eksperti uzsver, ka procentu likmju dinamiku turpmāk noteiks ne vien Eiropas Centrālās bankas monetārā politika, bet arī ģeopolitiskā situācija un inflācijas attīstība eirozonā. Ja nenoteiktība pasaules ekonomikā saglabāsies, finanšu tirgi var turpināt iecenot augstākas aizņemšanās izmaksas, kas ietekmēs gan mājsaimniecību, gan uzņēmumu vēlmi aizņemties. Latvijas Banka norāda, ka augstākas procentu likmes var palēnināt kreditēšanas izaugsmi, lai gan pieprasījumu joprojām atbalsta stabils darba tirgus un pieaugoši iedzīvotāju ienākumi.

Hipotekāro kredītu likmes un banku konkurence

Lai gan jauno kredītu procentu likmes ir pieaugušas, mājokļu finansēšanas tirgū joprojām būtiska nozīme ir konkurencei starp bankām. Hipotekārā kredīta procentu likmi veido divas daļas - mainīgā bāzes likme, kas visbiežāk ir 6 mēnešu Euribor, un bankas noteiktā pievienotā likme jeb marža. Tieši maržas apmēru bankas nosaka individuāli, izvērtējot klienta maksātspēju, ienākumus, pirmās iemaksas apmēru un citus riska faktorus.

Pēdējo gadu laikā konkurence starp lielākajām Latvijas bankām ir veicinājusi zemākas pievienotās procentu likmes jaunajiem hipotekārajiem kredītiem. Tas nozīmē, ka, pat mainoties Euribor, aizņēmēji var iegūt izdevīgākus nosacījumus nekā pirms dažiem gadiem. Latvijas Bankas eksperti iepriekš norādījuši, ka banku maržu samazināšanās ir viens no faktoriem, kas palīdzējis atjaunot aktivitāti mājokļu kreditēšanas tirgū.

Potenciālajiem aizņēmējiem ir vērts salīdzināt vairāku banku piedāvājumus, jo atšķirība pat dažās desmitdaļās no procentpunkta ilgtermiņā var nozīmēt vairākus tūkstošus eiro mazākus procentu maksājumus. Svarīgi izvērtēt ne tikai procentu likmi, bet arī kredīta kopējās izmaksas, līguma nosacījumus, pirmstermiņa atmaksas iespējas un papildu komisijas maksas. Finanšu speciālisti iesaka aktīvi vest sarunas ar bankām, jo konkurences apstākļos nereti iespējams panākt izdevīgāku piedāvājumu nekā sākotnēji izteiktais.

Procentu likmju pieauguma ietekme uz kreditēšanu

Augstākas procentu likmes parasti samazina iedzīvotāju un uzņēmumu vēlmi aizņemties, jo pieaug ikmēneša kredīta maksājumi un aizdevuma kopējās izmaksas. Tomēr Latvijas Banka norāda, ka kreditēšanas aktivitāti joprojām atbalsta stabils darba tirgus, algu pieaugums un pakāpeniska ekonomikas attīstība. Vienlaikus paaugstināta nenoteiktība pasaules ekonomikā liek gan bankām, gan aizņēmējiem rūpīgāk izvērtēt finanšu lēmumus.

Ģeopolitiskie notikumi, īpaši spriedze Tuvajos Austrumos, rada papildu riskus finanšu tirgiem. Tie ietekmē energoresursu cenas, inflācijas prognozes un investoru noskaņojumu, kas savukārt atspoguļojas arī procentu likmju gaidās. Ja inflācija saglabāsies augstāka par Eiropas Centrālās bankas noteikto mērķi, tirgus dalībnieki var rēķināties ar ilgāku periodu, kurā aizņemšanās izmaksas būs salīdzinoši augstas.

Neskatoties uz šiem izaicinājumiem, eksperti neprognozē strauju kreditēšanas apstāšanos. Pieprasījumu pēc mājokļu kredītiem turpina veicināt iedzīvotāju ienākumu pieaugums un nepieciešamība iegādāties vai mainīt mājokli. Arī uzņēmumi turpina investēt attīstībā, lai gan jauni projekti tiek izvērtēti piesardzīgāk nekā laikā, kad procentu likmes bija zemākas. Tuvākajos mēnešos būtiska nozīme būs Eiropas Centrālās bankas lēmumiem un inflācijas attīstībai eirozonā, jo tie noteiks, vai Euribor turpinās pieaugt, stabilizēsies vai pakāpeniski samazināsies.

Nākotnes perspektīvas kredītu tirgū

Tuvāko mēnešu attīstība kredītu tirgū lielā mērā būs atkarīga no Eiropas Centrālās bankas (ECB) lēmumiem un inflācijas dinamikas eirozonā. ECB 2026. gada jūnijā paaugstināja galvenās procentu likmes par 0,25 procentpunktiem, uzsverot, ka inflācijas riski joprojām ir paaugstināti un monetārā politika arī turpmāk tiks pielāgota atbilstoši ekonomikas datiem.

Tas nozīmē, ka arī Euribor tuvākajā laikā var saglabāties salīdzinoši augstā līmenī. Tā kā lielākā daļa hipotekāro kredītu Latvijā ir piesaistīti mainīgajai procentu likmei, aizņēmējiem jārēķinās, ka ikmēneša maksājumi būs atkarīgi no turpmākajām finanšu tirgus tendencēm. Vienlaikus tirgus dalībnieki negaida straujas vai neprognozējamas svārstības - ECB vairākkārt uzsvērusi, ka lēmumi tiks pieņemti pakāpeniski, izvērtējot jaunāko ekonomisko informāciju.

Latvijas Banka prognozē, ka valsts ekonomika turpinās augt, lai gan mērenākā tempā nekā iepriekš tika gaidīts. Ja saglabāsies stabils darba tirgus un iedzīvotāju ienākumu pieaugums, pieprasījums pēc mājokļu un uzņēmumu kredītiem varētu saglabāties noturīgs arī laikā, kad aizņemšanās izmaksas ir augstākas. Tajā pašā laikā bankas, visticamāk, turpinās konkurēt par uzticamiem klientiem, piedāvājot izdevīgākas pievienotās procentu likmes un elastīgākus finansēšanas nosacījumus. Šāda konkurence var daļēji mazināt Euribor ietekmi uz jauno kredītu gala izmaksām un palīdzēt uzturēt aktivitāti kreditēšanas tirgū.